虽然监管层已明确发出禁令，但消费贷、装修贷等“马甲”品种仍在为买房首付提供资金。叫停首付贷，真能落地吗?

[暗访]

监管风声趋紧，首付贷能否真的偃旗息鼓？

3月21日，记者来到北京市朝阳区中天置业房地产公司，询问是否提供首付贷。接待记者的工作人员表示可以，“如需30万元首付，且在北京无不动产，那么中介公司可帮忙包装身份向银行申请无抵押信用贷款，但不能告诉银行贷款用于首付，而要说用于消费或是房产装修”。

据该公司工作人员介绍，客户只需提供个人的工作证明、银行流水、征信报告、学历证明和公积金卡。即使是那些有不良信用记录的客户，中介公司也可通过内部渠道进行“包装”，保证客户向银行一次性申请贷款成功，但“包装”需付服务费。

以30万元现金贷款为例，中介公司帮客户向银行贷款时，3年期贷款年利率为10%，按照等额本息还款方式，即30万元现金贷款分36期还，每期需还1.05万元，所有还清共计37.8万元，其中中介公司收取2%中介费，即6000元。

记者随即又询问了几家互联网金融公司。据了解，97房贷网、博民易贷、易贷网等多家贷款公司推出的贷款产品，仍可起到“首付贷”的作用。

中原地产首席分析师张大伟表示，一些包裹在不同名目中用于首付的借贷产品，不排除存在暗箱操作的可能，但发现和识别又有一定困难，尤其是一些通过消费贷款等产品借到的资金，无法追踪其资金流向，仍可能流向楼市，从监管层面很难对首付贷进行“一刀切”管控。

[问题]

杠杆翻番，首付贷将引发更多不可控的风险

张大伟告诉记者，使用首付贷的群体主要集中在两类：

一是想买一套房子，前一套房子要卖掉，但存在一个时间差，需资金来周转，可能需要过桥资金，就想到首付贷，这类大概占到三四成;

二是在某些城市出现了一些融资投机的购房者，因无能力购房，借助信贷杠杆降低门槛。“但很难判断购房者是用来自住还是投资。”

让原本没能力购房的人有了购房资格，其中的风险可想而知。张大伟介绍，一般的按揭贷款会在房本上留一个他项权利证的抵押，这样就不能无限制做抵押，但首付贷更多的是信用贷，不需要确权，也不需要做他人权利登记，极端情况下可以在很多地方重复做首付贷。而且首付贷又不像银行的消费贷能在央行系统查到资金流向，一旦市场出现较多不可控的风险，产生的不良影响就会非常大。

以两成首付购买一套100万元的房子为例，一般买房者需向银行贷款80万，自付20万，杠杆为5倍。而有了首付贷，买房者首付部分能再贷款10万，共贷款90万，自付只需10万，杠杆就变成了10倍。

建设银行上海分行副行长孙维说，首付贷买房，没有本金或是只有很少的本金付出，赌的是房价一路上涨，如房价下跌，就有可能出现弃房，这给投机者提供了便利，降低了他们的成本，而给真正的放贷机构带来了风险，也会使风险波及银行。

[出招]

模糊地带需加紧完善监管，银行应加强审核客户首付来源

“互联网金融创新灰色地带要尽可能限制，不应该进行投机炒作。”中国社科院金融所银行研究室主任曾刚认为，首付贷的出现，尤其是通过P2P公司进行首付贷的行为，恰恰说明了监管层面在一些领域的缺位。

“想要叫停首付贷，首先应当明确要求银行、中介机构等正规机构不参与其中。”张大伟认为，相关部门应当结合互联网金融的专项整治活动，对房地产中介机构、房地产开发企业及其与P2P平台合作开展的金融业务进行清理整顿。

银行自身也要强化风险防范意识。曾刚认为，银行应加强对客户首付资金来源的监控和关注。原则上，银行要加强对放贷的审核，评价借款人偿付能力，坚持贷款发放标准。

目前，建设银行上海分行明确要求，房贷者事前要签署声明，承诺首付部分为自有资金。而交通银行深圳分行相关负责人介绍，目前，该行在发放购房贷款时，会对贷款人的首付款进行详细核实，一旦发现使用首付贷产品，将不允许其按揭。但银行人士坦言，银行在贷款时，不可能杜绝首付贷，因为银行不掌握全部信息。让信息对称起来，才可能真正防止首付贷的出现。