10月12日，在国新办举行的国务院政策例行吹风会上，国务院国资委副主任翁杰明表示，国企改革三年行动聚焦八个方面的重点任务，包括推进国有资本布局优化和结构调整，积极稳妥推进混合所有制改革，激发国有企业的活力、加大正向激励力度等。

另外，近日国务院印发的《关于进一步提高上市公司质量的意见》提出，鼓励混改试点企业上市，支持国有企业依托资本市场开展混改。

“国企改革总体各家企业千差万别，如果将国企划分为竞争性行业国企和公共性行业国企，对于竞争性行业的国企未来业绩会有一定提升，这是资本和市场倒逼导致国企经营效率的提升。尤其是互联网助推国企效率提升方面，未来大有可为。”接受《证券日报》记者采访的中南财经政法大学数字经济研究院执行院长盘和林表示。

盘和林认为，“对于国企，长期来看构成利好，但我们希望看到的是国企混改后企业具备自我强劲的竞争力，甚至为未来推向国际化打好坚实的基础。”

可以看到，国企改革板块上市公司基本面正在逐步改善。《证券日报》记者根据同花顺数据统计发现，在1216家国企改革板块上市公司中，今年上半年实现净利润同比增长的公司共有522家，占比逾四成。

今年三季度业绩预告方面，截至目前，已有242家相关上市公司率先披露了2020年三季报业绩预告，业绩预喜公司共有90家，占比近四成。其中，有29家公司预计2020年前三季度净利润同比翻番，ST南风、达安基因、深南电A、海南发展等4家公司均预计2020年前三季度净利润同比增长达10倍以上，包括东安动力、华金资本等在内的10家公司均预计2020年前三季度净利润同比增长200%以上。另外，包括江苏索普、ST电能、ST毅达等在内的16家公司2020年前三季度业绩也均有望扭亏为盈。

“随着国企改革的加速推进和不断深入，有助力于提升国企的竞争力，国企的活力将被一步步激发，潜力会逐步释放出来，业绩也有望得到提升。”接受采访的私募排排网资深研究员刘有华表示。刘有华告诉《证券日报》记者，“在国企改革相关概念股整体估值偏低以及政策大力支持下，相关概念股有望迎来估值修复和业绩改善的行情。”

受利好提振，10月14日，国企改革板块表现活跃，新余国科、金风科技、沈阳化工涨停，宝色股份涨幅逾10%，包括郑煤机、赛摩智能、新野纺织、中国核建等在内的11只概念股涨幅也均在5%以上。

资金流向方面，上述90只三季报预喜股中，有27只三季报预喜股周三呈现大单资金净流入态势，合计吸金2.51亿元。其中，北新建材、双塔食品、岳阳林纸、南大环境、康达新材、湖北能源等6只三季报预喜股当日均受到千万元以上大单资金抢筹。

对于后市的投资机会，优美利投资董事长贺金龙对《证券日报》记者表示：“展望10月份，市场在等待过程中，短期内行情或将围绕“十四五”规划相关的产业政策及主题概念展开，可以重点关注科技创新、能源安全和粮食安全方面的市场投资机会。建议关注三季报业绩预期向好的低估值国企改革标的。”

“在流动性驱动向盈利驱动的估值提升转换过程中，业绩将成为引领行情的风向标。在此背景下，当前国企改革板块整体估值较低，政策催化下，有望迎来估值修复良机，重点关注行业地位稳固的优质国企及民营企业，以及股权激励空间较大的国企改革概念股。”粤开证券研究院首席策略分析师殷越表示。

表：本周三实现大单资金净流入超千万元且三季报业绩预喜的国企改革概念股

制表：任世碧

见习记者 任世碧