来源：新华融媒看财经 作者：贺向军 江超

近日，杭州银行发布2020年业绩报告。报告数据显示，截至2020年末，该行实现总资产11692.57亿元，同比增长了14.18%；其中发放贷款和垫款4600.16亿元，同比增长了15.73%；总负债10883.95亿元，同比增长了13.19%，吸收存款7036.80亿元，同比增长了13.5%。

去年，为提升风险抵补能力，该行全年共计提信用减值损失 99.59 亿元，同比增加 21.95 亿元，增幅 28.28%。这使得该行2020年净利增速不及营收增速。报告期内该行营业收入、归属于上市公司股东的净利润分别同比增长15.87%、8.09%。

此外，截至2020年底，杭州银行个人住房贷款余额、房地产贷款总额分别为720.77亿元、1178.96亿元，占贷款总额比重分别为14.90%、24.38%。房地产贷款占比已超过银保监会最新出台的“房贷新规”规定上限1.88个百分点。

信用减值损失增加28.28%

杭州银行成立于 1996 年 9 月，是一家总部位于中国杭州的城市商业银行。2016 年 10 月 27 日， 公司在上海证券交易所主板上市。上市当年总资产为7201.25亿元，同比增长32.06%。截至2020年末该行资产规模达到11692.57亿元，同比增长14.18%。

近年来，该行营收净利稳中有进，但去年营收净利增速下滑明显。2017-2019年，该行实现营业收入依次为141.22亿元、170.54亿元 、214.09亿元，分别同比增长2.83%、 20.77%、25.53% ；实现净利润依次为45.50亿元、54.12亿元、66.02亿元，分别同比增长13.17%、18.95%、21.99%。

去年该行实现营业收入248.06亿元，同比增长33.97 亿元，增幅15.87%；实现净利润 71.36 亿元，同比增长 5.34 亿元，增幅8.09%。

具体来看，2020年前三季度的营业收入逐季下滑。第一季度、第二季度、第三季度的营收分别是66.37亿元 、62.17亿元、57.99亿元 ，不过第四季度当季该行营业收入为61.53亿元，较第三季度增长6.12%。第四季度的增长扭转了其营业收入下滑的局面。

经营业务方面，杭州银行的营业收入主要由利息净收入、手续费及佣金净收入、投资收益构成，分别占营业收入的比重为77.69%、12.15%、10.05%。该行实现利息净收入192.72亿元，同比增长22.10%；手续费及佣金净收入30.15亿元，同比增长101.71%；投资收益24.93亿元，同比下滑38.79%。投资收益占比较小，它的下滑对营收影响不大，而利息净收入和手续费及佣金净收入的增加使得该行营业收入增长 15.87%至248.06亿元。

与此同时，去年该行营业支出增加使得净利润增速不及营收增速。其中税金及附加2.47亿元，同比增加35.57%；业务及管理费为65.35亿元，同比增加6.3%；信用减值损失为99.59亿元，同比增加28.27%。年报中提到，去年信用减值损失增加 21.95 亿元，其中计提贷款减值损失 76.18 亿元，同比增长 6.23%；计提金融投资减值损失 22.75 亿元，同比增长 273.22%。 这使得该行2020年净利增速未能与营收增速同步。

该行工作人员表示，“信用减值损失是对于未来将要面临的风险来做出的一种准备。信用减值损失主要体现在拨备覆盖率上，2020年我行的拨备覆盖率增长较快，处在银行业内前列。我们主要从应对未来的经济下行的风险做出了一个比较审慎地判断，所以增加了减值损失的计提，提高了我们的拨备覆盖率”。

资本充足率方面，该行在年报中提到，“公司积极补充资本，报告期发行完成 70 亿元无固定期限资本债券，并完成人民币普通股8亿股的非公开发行，募集资金总额 71.60 亿元，资本实力继续增强，资本结构有所优化，风险抵御能力进一步增强。”截至报告期末，该行资本充足率 14.41%，一级资本充足率 10.83%，核心一级资本充足率 8.53%，分别较上年末提升 0.87、1.21、0.45 个百分点。

房地产贷款占比超标

记者发现，该行资产质量表现比较亮眼，去年贷款总额4836.49亿元，较上年末增长16.81%；不良贷款余额为51.75亿元，较年初下降3.57亿元；不良贷款率1.07%，较年初下降0.27个百分点；拨备覆盖率为469.54%，较年初上升 152.83 个百分点。

资产质量总体表现较好的背后是房地产贷款占比超监管水平。记者注意到，杭州银行个人贷款和垫款中，个人住房贷款占比较高，为38.33%，较2019年上升1.7个百分点；个人住房贷款余额为720.77亿元，较2019年增长23.61%。个人经营贷款余额702.3亿元，同比增长27.86%；个人消费贷款余额为457.15亿元，同比增长0.48%。

按照行业划分来看，2020年，该行贷款主要发放于水利、环境和公共设施管理业、租赁和商务服务业以及房地产业，上述行业占贷款总额的比重分别为19.44%、11.91%和9.47%。其中，房地产贷款占比为24.38%，超出监管标准1.88个百分点。

该行工作人员表示，“对公的项目类贷款略有超出监管标准，但一方面监管机构给银行三到四年的缓冲时间进行调整，从另外一个角度说，我们的贷款投放是逐年增加的，只要贷款总的投放增速大于在房地产方向上的投款增速，我们是有信心在监管要求的时间段内把房地产贷款的占比逐渐的消化掉的。”

记者注意到，该行去年的房地产业不良贷款总额为12.79亿元，较上年末增长1291.22%，居全行业首位，而房地产的不良贷款就占全部不良贷款的24.7%。房地产业不良贷款率为2.79%，较上年末增长2.52个百分点。

该行在年报中提到，“公司持续优化客群和资产结构，新增投放聚焦主流市场、主流客户、主流资产，推进存量信贷资产结构调整，进一步强化行业集中风险防范能力。”

对于未来的发展预期，杭州银行工作人员表示：“杭州银行一向秉持着稳健、稳中有进的发展态势，肯定会逐渐以良好的基本面来回馈我们的投资者”。