近期持牌消费金融公司股东增资、外部融资消息不断。其中11月1日，据银保监会官网消息，哈银消费金融公司获批在全国银行间债券市场公开发行总规模不超过20亿元、期限不超过3年的金融债券，成为行业内第6家获批复发行金融债的持牌消金机构。

哈银消费金融于2020年11月办理首笔线上同业拆借业务，目前暂未获取发行ABS资格。如今申请发行金融债，一定程度上反映出其对外融资的需求迫切。据悉，近来哈银消费金融规模快速扩张，资本补血需求较大。资料显示，2019年5月度小满金融4.5亿元入股成为其第二大股东后，哈银消费金融开始加快线上化转型，发力自营业务。截至2021年6月30日，哈银消费金融资产总额为138.87亿元，较上年末增长21.89%;贷款总额为132.95亿元，较上年末增长25.46%，累计放款突破千亿元。

近日流传的一份资料显示，中移动金融科技有限公司旗下信用购业务最近新引入了一批合作方，其中就有哈银消费金融，属于新增实际出资方。不过，记者从公开资料获悉，移动信用购产品因涉嫌虚假宣传、隐瞒贷款业务性质近年来遭到了用户的密集投诉。对于上述合作消息及潜在的风险应对问题，记者向哈银消费金融发去采访函，截至发稿，尚未收到回复。

资本消耗加快补血动作不断

哈银消费金融公司于2017年4月正式开业，为全国第19家开业的持牌消费金融公司，哈尔滨银行为其主要发起人和第一大股东，设立初期注册资本为5亿元。

2018年9月，在哈尔滨银行的牵头下，哈银消费金融完成首轮增资，注册资本由5亿元增至10.5亿元。据哈尔滨银行2018年年报，截至2018年末，哈银消费金融资产总额71.64亿元;贷款累计投放额290.98亿元，贷款余额70.34亿元，当年实现净利润0.5亿元。

不到一年哈银消费金融又迎来了第二轮增资。2019年5月，黑龙江银保监局下发公告，批复同意哈银消费金融引入度小满金融旗下子公司度小满(重庆)科技有限公司作为战略投资人，认缴注册资本4.5亿元。本次增资完成后，该公司注册资本增至15亿元。度小满金融持股30%成为其第二大股东。

度小满金融在BATJ中首家拿下消费金融牌照，给哈银消费金融带来的不仅仅是资本。2020年以来，哈银消金多名董高监人事变动获批，其中三名新任董事均来自度小满金融。资料显示，董事何松琦曾任职度小满金融副总裁;董事万维雅曾在度小满金融履职消费信贷产品总监。今年6月份任职资格获批的朱白帆董事曾是度小满金融战略合作部总经理。

在互联网巨头的加持下，成立以来一直非常低调的哈银消费金融近两年明显走入了新的发展阶段。

哈尔滨银行2020年年报数据显示，截至2020年12月底，哈银消费金融资产总额达到113.93亿元，同比增长54.20%，贷款余额超过110亿元，累计发放贷款860亿元。截至2021年3月底，哈银消金管理资产总额超过130亿元，累计放款金额超950亿元。由此计算可知，今年第一季度，哈银消费金融发放贷款达90亿元。2021年第一季度，哈银消金实现营收超2.32亿元，同比增长36%。

据哈银消费金融官方披露，截至2021年6月末，其资产总额达138.87亿元，较上年末增长21.89%;管理贷款总额达160.65亿元，同比增长超过45%;贷款余额同比增长超50%;实现净利润0.61亿元。截至2021年6月末，其不良率保持在2%以内。据了解，今年5月，哈银消费金融累计放款金额突破了1000亿元。

规模的快速扩张加快了资本的消耗。为融资补血，今年11月1日，哈银消费金融公司发行金融债券的请示获得监管批复，银保监会黑龙江监管局同意其在全国银行间债券市场公开发行总规模不超过20亿元、期限不超过3年的金融债券。

目前，消费金融公司的资金来源主要有依靠股东增资、向金融机构借款，以及通过银行间同业拆借、信贷资产证券化、金融债券和银团贷款等多类方式。据悉，2020年11月，哈银消费金融办理首笔线上同业拆借业务。目前，哈银消费金融暂未获取发行ABS资格。此次获批发行金融债，哈银消费金融成为行业内第6家获批复发行金融债的持牌消金机构。

或是因资金需求迫切，记者还注意到，近期，哈银消费金融也在司法催收中选择主动降息。裁判文书网近期公布的多份判决书显示，哈银消费金融方面主张以15.4%来计算逾期利率，并被法院予以支持。行业人士认为，这从侧面反映出金融机构想尽快回笼资金。“民间借贷利率红线会通过舆论导向等途径，逐步影响司法判例，最终传导至消费金融行业。主动降低利率水平可能是为了案件能更大程度上获得法院支持，提高司法催收效率。”

业务转型考验风险防控能力

在官方宣传资料中，哈银消费金融将近来多项业务指标快速增长归因为公司进行数字化科技、精细化运营的结果。

记者注意到，哈银消费金融在2020年高管换届，新的管理团队组建后，业务方面进行了较大的变革，线上化转型趋势明显。据介绍，哈银消费金融逐步确立了“线上与线下结合，平台与自营联动”的业务发展模式，对外与多个消费场景平台连接，对内不断优化自营业务，搭建了自营消费贷产品体系。

据了解，相比同业机构，哈银消费金融的自营业务起步较晚。此前哈银消费金融重点布局线下区域市场，在北京、深圳、成都等地建立了直营团队。今年2月，哈银消费金融发布旗下循环贷产品U享贷品牌升级公告，U享贷升级为哈哈贷，面向用户推广。资料显示，哈哈贷是一款纯线上的信用贷款产品，最高额度20万元，最长期限24期，综合年化利率10.8%起。今年8月，哈银消费金融更新上线了全新APP“哈银消金”，同时推出了基于线下的“无接触”O2O模式的绿色消费信贷服务。据介绍，目前哈银消费金融APP、微信公众号、支付宝生活号、H5等自营产品布局已基本形成。不过，记者梳理发现，目前哈银消费金融的APP等自营平台上仅有线上借还款服务，线上分期商城等消费场景等还有待完善。

哈银消费金融线上自营业务布局的加快离不开先进管理经验的支撑。今年2月1日，哈银消费金融新任总裁谢云立的任职资格获得监管批复。个人履历显示，谢云立曾历任腾讯电商助理总经理、京东集团微信手Q事业部营销中心总经理，2020年底加入哈银消费金融前为招联消费金融首席市场官(CMO)。据从业人士介绍，谢云立有着丰富的互联网产品和消费金融自营场景建设经验，曾带领团队成功搭建招联金融APP和业务体系。

谢云立上任的同期，哈银消费金融曾大规模招聘技术人员，扩充技术团队，发布的招聘岗位包括业务运营、IT支持、数据分析、互金产品经理等。当前，哈银消费金融官网仍在招聘互联网金融产品经理、系统研发岗、大数据工程师等岗位。自主研发能力的提高，使得其自营业务在产品体验优化、渠道营销等方面快速迭代优化。

值得注意的是，业务转型对哈银消费金融的风险防控能力提出了更高的要求。据谢云立介绍，哈银消费金融的模式是主要经营自营线上消费贷品牌，或与互联网渠道方合作小额信贷金融资产。据官方披露，哈银消费金融线上合作平台包括度小满金融、京东金融、腾讯、360金融、美团等。上述渠道为哈银消费金融提供了丰富的流量，也带来了潜在的风险。此前就有哈银消费金融方面人士称，2020年公司与合作方的业务踩雷，造成巨额亏损，其规模“可能达上亿级别”。

近期行业内流传的一份资料显示，中移动金融科技有限公司“信用购”业务最近增加了一批新合作方。其中新增的“实际出资方”中就包括了哈银消费金融。

资料显示，中移动金融科技有限公司为中国移动通信集团旗下全资子公司，2018年12月成立。中移动金融科技在网上发布的招聘信息称，公司以融合支付、特色电商、金融科技三大业务领域为主体，致力于做一流的“通信+消费+金融”综合服务商。

“信用购”则是中移动基于购机场景建立的消费分期业务，资料显示，该业务是用户在线通过金融信贷机构的资质审核后，承诺相应的话费保底套餐并在网一定期限，就可以对应享受购机款直降的优惠。在话费套餐包装之下，所谓的信用购机业务，弱化了分期贷款的性质，但也造成部分用户因业务员的有意隐瞒对这项业务的借款属性认识不足。

记者以“信用购”为关键词在黑猫投诉搜索发现，与之相关的投诉达18430件。投诉主要集中于用户在不知情的情况下被办理了移动和包信用购机业务。具体来看，用户反映接到移动工作人员的电话，推广回馈老客户的活动，告知用户每月保底消费一定额度的话费，24个月不离网，就可以免费获得手机、智能手表等设备，但同时需要冻结用户数百元的花呗额度，分24个月解冻。一位用户投诉称，直到今年10月份收到来自金融机构的催收短信，才知道自己的手机办理了分期贷款。但合作方在推广信用购，将产品以各种形式与话费活动绑定时，并未提示“信用购”的贷款性质。

另一位在参与“免费送电话手表”活动时被办理了和包信用购的移动用户向记者表示，自己在下载个人征信报告时看到有一条小贷公司征信查询记录，才发现此前参与的移动“回馈老客户活动”其实是办理了商品分期贷款。该用户在“和包”APP信用购相关协议中看到，如果选择提前结清，需要支付一定的手续费，费用收取标准为分期金额的3.5%。

行业从业人士认为，“信用购”产品作为强场景分期业务，符合消费金融公司小额、分散的原则，但上述颇受争议的获客方式对资金方而言或是潜在的风险。一位互联网银行高管曾指出，除了信用风险，场景本身就具有风险。“客户本身的偿还能力是没有问题，但他会将交易纠纷迁怒到到贷款的金融机构，客户的还款意愿出现了问题——虽然金融机构是无辜的，但贷款回收是有难度的。”场景交易风险叠加信用风险后，金融机构整体风险控制的压力会变得非常大。“机构可能觉得风控上没出任何纰漏，但却莫名其妙的卷入了交易纠纷、质量纠纷、贷款有效性纠纷等。最后金融机构背了坏账，客户还可能因为征信问题进行投诉。”

今年4月份，哈银消费金融与360数科签署了战略合作协议，据介绍，双方将通过技术手段发掘不同场景、不同客群的风险及客户价值;同时在风控技术研发、业务流程优化、客户服务升级、AI智能等方面进行合作探索。公司当前的自主风控能力建设进度如何?与信用购”业务合作的消息是否属实?对潜在风险公司计划如何应对?就上述问题记者向哈银消费金融发去采访函，截至发稿，尚未收到回复。(　记者谢奀国实习记者席文 )